Крупные инвесторы начали активнее покупать Биткоин. С чем связана эта тенденция в мире криптовалюты?

«Умные деньги» инвестируют в Биткоин перед грядущим утверждением спотовых ETF на первую криптовалюту в США. Речь идёт об институциональных или других опытных участниках рынка монет, способных регулярно предугадывать дальнейшее поведение данной категории активов. Их взаимодействие с фьючерсами на BTC можно проанализировать благодаря так называемому индексу умных денег на портале MacroMicro, который рассчитывается по разнице между длинными и короткими позициями крупных инвесторов на Чикагской товарной бирже (CME). Накануне этот показатель установил новый рекорд, что стало важным индикатором внутри блокчейн-индустрии. Рассказываем о ситуации подробнее.

Предполагается, что Комиссия по ценным бумагам и биржам США одобрит заявки на запуск Биткоин-ETF уже в первой половине января 2024 года. Причём как ранее отмечали аналитики Bloomberg, скорее всего утверждение затронет все соответствующие документы одновременно, чтобы регулятор избежал обвинений в создании преград для конкуренции или очередного судебного иска.

Председатель Комиссии по ценным бумагам и биржам США Гэри Генслер

Подобную версию подтвердила недавняя публикация представителей Reuters. По их данным, SEC ждёт подачи обновлённых форм S-1 в отношении Биткоин-ETF от компаний до 29 декабря 2023 года. В противном случае они не смогут попасть в первую волну одобрения нового инвестиционного инструмента.

Кто покупает Биткоин?

На прошлой неделе индекс «умных денег» вырос до 13 711 пунктов, превысив предыдущий максимум в 13 603 пунктов. Согласно данным источников CoinDesk, это свидетельствует о рекордном количестве длинных позиций со стороны управляющих фондами и других институциональных игроков с крупным капиталом. Под длинными позициями имеются в виду покупки криптовалют с целью заработка на их последующем росте.

Индекс «умных денег» для Биткоина

Напомним, стандартные фьючерсные контракты CME на Биткоин считаются индикатором активности институциональных инвесторов, то есть профессиональных игроков рынка с большим объёмом средств. Владение фьючерсами позволяет им принимать участие в торговле криптой через регулируемую площадку без необходимости владеть BTC и отвечать за сохранность цифровых активов.

Сами фьючерсы – это производные контракты на основе базового актива, которые обязывают покупателя приобрести его по заранее установленной цене на оговорённую дату. Длинная позиция по фьючерсам означает обязательство купить базовый актив, то есть криптовалюту, и говорит о бычьем настрое. Короткая позиция свидетельствует об обратном.

При этом институционалы крайне оптимистичны в плане одобрения спотовых ETF на Биткоин. Существует мнение, что после утверждения этих инвестиционных инструментов значительная часть капитала перетечёт именно в них.

Главная «фишка» спотовых ETF заключается в том, что теперь управляющие подобными биржевыми фондами будут покупать не фьючерсы, а именно паи, подкреплённые Биткоином. Это должно позитивно отразиться на курсе первой криптовалюты, поскольку создатели ETF по типу компаний BlackRock и VanEck будут приобретать цифровые активы для работы собственного инвестиционного инструмента.

Доходность Биткоина по кварталам

На фоне позитива в восприятии перспектив цифрового актива в последнем квартале 2023 года стоимость главной криптовалюты выросла почти на 60 процентов. При этом Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) может одобрить заявки на спотовые ETF уже к 10 января 2024 года. Соответственно, ждать его в теории остаётся около двух недель.

Кстати, о прибыли на цифровых активах: заметным приростом своего состояния может похвастаться бывший генеральный директор Binance Чанпен Чжао. С декабря 2022 года оно выросло почти на 25 миллиардов долларов. И всё это — несмотря на судебные иски против биржи и тот факт, что Чжао покинул пост главы крупнейшей криптовалютной биржи Binance после продолжительного расследования Минюста США.

Динамика состояния бывшего руководителя криптобиржи Binance Чанпена Чжао

Согласно индексу миллиардеров Bloomberg по состоянию на начало этой недели, общий чистый капитал Чанпена Чжао составил 37.2 миллиарда долларов, увеличившись за год на 24.6 миллиарда.

Благодаря этому бывший генеральный директор Binance занял 35 место в рейтинге миллиардеров, опередив генерального директора Citadel Кена Гриффина, но при этом уступив генеральному директору Uniqlo Тадаши Янаи, сообщает Cointelegraph.

Отметим, что ранее Чжао комментировал происходящее с подобными рейтингами богатства. По его словам, у него нет подобных сумм, при этом сами такие списки предприниматель считает тратой времени. Впрочем, они в любом случае позволяют оценить тенденции с активами популярных представителей мира бизнеса.

Сейчас Чанпен Чжао не может покинуть территорию США – по решению суда он должен оставаться в стране до судебного заседания по его делу, которое запланировано на 23 февраля 2024 года. С учётом всех трудностей Binance в этом году Чжао отделался относительно легко. Всё же он как минимум избежал судьбы бывшего руководителя обанкротившейся биржи FTX Сэма Банкмана-Фрида, который вовсе утратил статус миллиардера и ожидает приговора к тюремному сроку продолжительностью в несколько десятков лет.

Топ-10 богатейших людей мира по версии Bloomberg

Самым богатым человеком в мире по-прежнему остаётся глава Tesla Илон Маск с состоянием в 235 миллиардов долларов. Это на 25 процентов меньше показателя от ноября 2021 года, когда его состояние оценивалось в 340 миллиардов долларов.

Хорошими результатами может похвастаться руководитель крупнейшей американской криптобиржи Coinbase Брайан Армстронг, чьё состояние равно 7.25 миллиарда долларов и увеличилось за год на 5.77 миллиарда.

Запуск спотовых ETF на Биткоин в США станет поворотным событием для индустрии криптовалют. Всё же данный инвестиционный инструмент является куда более привычным для держателей крупного капитала, что привлечёт новые средства и заодно улучшит репутацию цифровых активов. Даже если новость приведёт к просадке рынка с учётом фиксации прибыли трейдерами, в долгосрочной перспективе такое нововведение в любом случае будет положительным.

Источник